2025 : l’année où la tech climatique apprendra à aimer l’IA

TL;DR

• La demande de calcul pilotée par l’IA pousse les opérateurs de data centers à chercher des sources d’énergie diversifiées, incluant nucléaire, renouvelables, batteries et fusion.
• Une nouvelle vague de conceptions nucléaires plus petites, associée à un processus réglementaire plus fluide, pourrait accélérer les déploiements, même si les renouvelables restent rapides à déployer.
• La fusion suscite un regain d’intérêt après des jalons du National Ignition Facility; les investisseurs pourraient augmenter les financements si les jalons sont atteints, même si la technologie demeure risquée.
• L’économie de l’hydrogène en 2025 est sensible aux politiques: les subventions IRA et l’hydrogène géologique pourraient transformer la viabilité, sous réserve d’évolution des dispositions politiques.
• Les changements de permis et les accords directs avec des fournisseurs d’énergie pourraient influencer la façon dont les entreprises alimentent leurs IA, tandis que le financement des startups reste incertain.

Contexte et arrière-plan

Le paysage de la tech climatique au début de 2025 est façonné par des besoins énergétiques en évolution favorisés par les charges IA. Une thématique centrale est de savoir comment alimenter les serveurs IA sans augmenter les émissions ni peser sur le réseau. L’IRA (Inflation Reduction Act) demeure un levier politique majeur, mais les résultats électoraux récents ajoutent de l’incertitude quant à ses dispositions favorables aux startups, ce qui peut impacter les financements et la planification des projets climatiques [TechCrunch]. Historiquement, les data centers sont de grands consommateurs d’électricité. À mesure que l’entraînement et l’inférence IA se développent, les entreprises technologiques cherchent des sources d’énergie fiables, quelle que soit la source. Cela a renforcé l’intérêt pour un éventail de technologies énergétiques, des renouvelables aux options plus innovantes comme le nucléaire et la fusion. Le récit met en lumière le rôle central de la disponibilité d’énergie dans l’innovation IA et la nécessité de diversifier les sources pour atténuer les goulots d’étranglement. Le nucléaire revient sur le devant de la scène. Des mouvements marquants incluent Microsoft qui redémarre un réacteur à Three Mile Island et Google qui signe un accord de 500 mégawatts avec Kairos. L’argument est simple : les centres de données nécessitent une énergie constante et fiable, et le nucléaire est vu comme un complément au renouvelable lorsque la fiabilité est primordiale. Une nouvelle génération de startups propose des designs plus petits et supposément produisibles en masse, dans l’idée de réduire les délais par rapport aux grandes installations traditionnelles. Bien que l’environnement réglementaire s’améliore dans certains aspects, l’échelle réelle dépend des résultats des premiers pilots et des normes de sécurité. La fusion demeure un sujet d’intérêt depuis l’annonce historique du NIF concernant une réaction de fusion à bilan net positif. Les startups de fusion ont utilisé ce jalon pour accélérer leurs levées de fonds et leurs projets pilotes. Plusieurs acteurs poursuivent des prototypes, des démonstrations et des plans visant une connexion réseau d’ici le début des années 2030. Le chemin vers la commercialisation reste coûteux et semé d’obstacles techniques et réglementaires. Le soutien des investisseurs peut croître si les premiers jalons se traduisent par des performances crédibles et une réduction du risque. L’hydrogène est un autre point sensible en 2025. Les subventions IRA pour l’hydrogène produit à partir d’électricité renouvelable pourraient accélérer certaines stratégies, mais des modifications ou retraits de ces dispositions pourraient nuire à des startups axées sur l’hydrogène. Par ailleurs, certains observateurs s’intéressent à l’hydrogène géologique comme alternative potentielle ou complémentaire aux voies de production d’hydrogène classiques. L’année prochaine pourrait donc déterminer si l’hydrogène demeure un pilier de la stratégie climatique ou s’il perd de son élan. Les changements dans les permis et dans les politiques réseau se profilent également. Les décideurs explorent des ajustements qui pourraient stimuler les investissements dans les technologies liées au réseau. Si le permis reste lent, de nombreuses entreprises pourraient conclure des accords directs avec des fournisseurs d’énergie pour se connecter directement aux centres de données. Dans ce contexte, les stratégies d’approvisionnement énergétique, que ce soit par des accords d’achat d’énergie (PPA), des interconnexions réseau ou des accords directs, prendront une place centrale. Les investisseurs estiment que 2025 pourrait être une année difficile pour la collecte de fonds de nombreuses startups dépendantes de subventions, mais l’ensemble du secteur de la transition énergétique a montré sa capacité de résilience. Des progrès dans le nucléaire, la fusion et l’hydrogène pourraient attirer davantage de capitaux si les progrès se poursuivent et que les risques se réduisent [TechCrunch].

Nouvelles annoncées

• Accent renouvelé sur le nucléaire, avec des startups proposant des conceptions plus petites et potentiellement produites en masse pour accélérer les déploiements.
• Un cadre réglementaire perçu comme plus efficace pour certains projets nucléaires, ce qui pourrait accélérer les propositions jusqu’à la construction.
• Les startups de fusion poursuivent leur collecte de fonds après des jalons; plusieurs projets avancent vers des prototypes et des plans d’intégration réseau précoces.
• Le modèle économique de l’hydrogène reste lié à la politique: les subventions compatibles avec l’hydrogène produit via des énergies renouvelables pourraient dynamiser certains business models; des changements pourraient créer des incertitudes.
• Intérêt croissant pour l’hydrogène géologique comme solution alternative ou complémentaire, avec des implications potentielles pour l’approvisionnement en hydrogène.
• Dynamiques réseau et permis : les décideurs sonde des évolutions qui pourraient stimuler les investissements dans les technologies de réseau; sinon, des accords directs pourraient être privilégiés pour contourner les obstacles.

Pourquoi cela compte pour les développeurs/entreprises

La disponibilité et le coût de l’énergie restent parmi les contraintes les plus critiques pour l’ère IA. Si les charges IA deviennent coûteuses d’ici 2027, sécuriser des sources d’énergie fiables et diversifiées devient essentiel. Le nucléaire et les designs plus petits pourraient constituer une option viable aux côtés des renouvelables si des progrès réglementaires et techniques se concrétisent. Pour les startups, le cadre politique influera fortement sur le financement. Des subventions liées à l’hydrogène et à d’autres incitations peuvent ouvrir de nouveaux modèles d’affaires, mais des révisions politiques pourraient compromettre les flux de trésorerie et les calendriers de projets. Les investisseurs scrutent l’évolution du permis et des accords d’approvisionnement car ils déterminent la capacité des projets à être mis en service rapidement pour soutenir les charges IA. Enfin, l’année 2025 pourrait apporter son lot d’incertitudes autour de l’IRA et des incitations associées. Bien que le secteur de la tech climatique ait montré une résilience notable, des surprises politiques et économiques pourraient émerger à mesure que les cadres réglementaires évoluent et que les jalons technologiques se poursuivent [TechCrunch].

Détails techniques ou Mise en œuvre

• Déploiements nucléaires: l’objectif est de privilégier des designs plus petits et produisibles en masse pour réduire les coûts et les délais. Un élément clé est la perspective d’un processus réglementaire plus fluide qui accélérerait les propositions jusqu’à la construction, à condition que les premiers pilotes démontrent la sécurité et l’efficacité.
• Fusion: après des jalons majeurs, plusieurs entreprises avancent avec des prototypes, démonstrations et plans d’intégration réseau pour les années 2030. Le financement dépendra de la maîtrise des risques et de la démonstration de progrès techniques.
• Hydrogène: les subsides IRA pour l’hydrogène produit avec de l’électricité renouvelable pourraient accélérer les stratégies hydrogène, mais leur modification ou suppression pourrait fragiliser les business models fondés sur ces incitations.
• Hydrogène géologique: l’intérêt croissant pour cette option pourrait influencer les stratégies d’approvisionnement en hydrogène à long terme, selon les preuves de faisabilité et les implications réglementaires.
• Réseau et permis: les révisions des permis peuvent stimuler les investissements dans les technologies de réseau; sans amélioration du permis, les entreprises peuvent se tourner vers des accords directs avec des fournisseurs pour contourner les obstacles.
• Climat d’investissement: les investisseurs signalent des difficultés potentielles de collecte de fonds pour les startups dépendantes de subventions, mais les progrès dans le nucléaire, la fusion et l’hydrogène restent des signaux encourageants si des progrès concrets émergent.

Tableau: Points clés pour les sources d’énergie liées aux charges IA

| Source d’énergie | Avantages pour les charges IA | Inconvénients ou incertitudes |---|---|---| | Nucléaire (designs petits) | Déploiement potentiellement rapide, offre d’approvisionnement diversifiée | Risques réglementaires et d’échelle, perception publique |Renouvelables | Déploiement rapide, scalable, coût compétitif | Intermittence, besoin de stockage/backups |Fusion | Potentiel à long terme, forte densité d’énergie | Étapes précoces, risque élevé pour l’investissement, coût |Hydrogène (produit avec renouvelable) | Stockage énergétique, dé-couple generation/usage | Dépendance aux subventions, variabilité du marché |Hydrogène géologique | Voie potentielle alternative d’approvisionnement | Données limitées, implications réglementaires incertaines |

Points clés à retenir

• La demande IA pousse à diversifier les sources d’énergie pour les technologies climatiques.
• Le nucléaire et la fusion pourraient changer le mix énergétique si les jalons sont atteints et que les cadres réglementaires suivent.
• L’économie de l’hydrogène dépend fortement des subventions; l’hydrogène géologique est surveillé comme option potentielle.
• Les évolutions des permis et du cadre réseau peuvent redéfinir l’approvisionnement en énergie des data centers.
• Les investisseurs resteront sensibles à la progression des jalons et à la stabilité politique en 2025.